Инвестиции в недвижимость, фондовый рынок, валюту, депозиты и прочее. 2016г -... 33866 / 572827

28.12.19, 10:49
Lea ** писал(а):
Вниз вряд ли.

Ценники по номиналу может быть и не упадут, и, взможно, будет даже и какой-то рост, +/- инфляция. Упадет маржинальность, доходность всего, связанного с недвижимостью.

28.12.19, 10:47
Lea ** писал(а):

жилья строится много, дефицита новых жилых площадей не наблюдается.

Москва с реновацией строит меньше чем Питер, где нет никакой программы реновации. Уходящий год намного скуднее на вывод новых проектов, в 2020 по эскроу выидет еще меньше. Волна бурного стротельства схлопывается, впереди дефицит 2022-2024 годов, когда перед выборами государство традиционно накачивает экономику деньгами и все будут разбирать.

Сбербанк предрек новый банковский кризис в России

За последние пять лет Банк России потратил 5 триллионов рублей, чтобы не допустить крушения банковской системы, отозвал больше 400 лицензий и национализировал три из пяти крупнейших частных банков.
Но несмотря на это, говорить о завершении банковского кризиса в России пока рано, отмечает Сбербанк итоговом обзоре по банковскому сектору за 2019 год.
«Проблемы небольших банков никуда не делись, более того, в новых реалиях многим из них станет работать еще сложнее», - пишет банк, который контролируется ЦБ и держит почти половину всех депозитов физлиц в стране.
Стабильность банковской системы 2019 года - иллюзия, связанная с тем, что проблемы откладываются в долгий ящик. За год лишь 6% участников банковского рынка лишились лицензий - это минимальный показатель за пять лет чистки сектора. Но дефолтность банков в 2019 оказалась в 1,5 раза выше, чем в 2013-м, и в три раза выше, чем в 2011-12 гг, отмечает Сбер. Проблемы банкам создает ЦБ. «По жесткости банковского регулирования Россия в 2019 году поставила мировой рекорд», - говорится в обзоре. В России сейчас ограничивается кредитование в валюте, в том числе экспортеров, все виды потребительского кредитования, ипотечное кредитование. «Ипотека с первоначальным взносом до 20% взвешивается с коэффициентом риска 200%. Ни в одной стране мира никогда по ипотеке не вводился коэффициент риска более 100%», - приводит пример Сбербанк.
Попытка выдавить население из валютных вкладов, которые ЦБ называет риском для финансовой стабильности, оказалась неудачной. Центробанк повысил отчисления в Фонд обязательных резервов по нерублевым депозитам (до 8%), и в результате банки потеряли конкурентоспособность на рынке валютного кредитования. «Предприятия попросту предпочли занимать на лучших условиях за границей. При этом вкладчики не спешат перекладываться в рубли: сближение валютных и рублевых ставок даже стимулирует валютные сбережения, которые опять начали расти», - отмечает Сбербанк.
«Назрела необходимость инвентаризации регулирования и оценки его воздействия на экономику, вся история показывает, что избыток регулирования не менее опасен, чем его полное отсутствие», - говорится в обзоре.
На конец 2019 года 39% банков отмечают чистый отток средств населения, а 46% - отток средств предприятий, а каждый пятый является убыточным, подсчитали в рейтинговом агентстве «Эксперт РА».
«Примечательно, что при расчете финансового результата без динамики резервов на возможные потери доля убыточных игроков снижается лишь на 5 процентных пунктов. С учетом положительной процентной маржи у подавляющего большинства банков это говорит о неокупаемости бизнес-моделей значительного числа кредитных организаций», - пишет агентство.
По прогнозу «Эксперт РА», в 2020 году без лицензий останутся 46 банков: часть дефолтов, которые ожидались в 2019 году, будут отложены на следующий год.
внешняя ссылка

27.12.19, 14:37
Maxim D. писал(а):
Не очень понял просто, что имеете ввиду. Если ставка на рост цен на недвижимость, тогда риски что через фонды, что прямые - в случае снижения цен, будут потери.

На российском рынке таких нормальных нет.
Есть на американском, у них общее название REIT. Текущая див.доходность 3-15% до вычета налогов. (а налог на прибыль 30%).
Но с точки зрения рыночных циклов, реиты падают так же как акции (т.к. находятся в тесной связи с акциями и доходами бизнеса, ретейлеров и т.п.)

02.01.20, 22:46
Vasilevs писал(а):

27.12.19, 14:37
Maxim D. писал(а):
Не очень понял просто, что имеете ввиду. Если ставка на рост цен на недвижимость, тогда риски что через фонды, что прямые - в случае снижения цен, будут потери.
На российском рынке таких нормальных нет.
Есть на американском, у них общее название REIT. Текущая див.доходность 3-15% до вычета налогов. (а налог на прибыль 30%).
Но с точки зрения рыночных циклов, реиты падают так же как акции (т.к. находятся в тесной связи с акциями и доходами бизнеса, ретейлеров и т.п.)

А в чём их суть-то? Во что эти фонды конкретно вкладываются?

02.01.20, 23:05
Maxim D. писал(а):
А в чём их суть-то? Во что эти фонды конкретно вкладываются?

Есть разные: есть те, которые строят и эксплуатируют недвижку, есть те, которые покупают ипотечные бумаги

04.01.20, 20:38
Vasilevs писал(а):

02.01.20, 23:05
Maxim D. писал(а):
А в чём их суть-то? Во что эти фонды конкретно вкладываются?
Есть разные: есть те, которые строят и эксплуатируют недвижку, есть те, которые покупают ипотечные бумаги

Первые зависят от обстановки на рынке и арендных ставок. То есть что напрямую, что через фонд риски совпадают - будут потери в случае простоя и снижение пробыли в случае снижения ставок.
А ипотечные бумаги, предполагаю, совсем другое. Здесь ведь зависимость от массы факторов, а риск - массовые неплатежи ипотечников и обвал рынка ценных бумаг, если правильно понимаю.
То есть фонды по своей сути кардинально разные. Или ошибаюсь?

Крупнейшие российские банки снизили проценты по вкладам Доходность уменьшили на 0,05-0,25 процентных пункта. В Сбербанке ставки опустились до 2,7-4,5%. в Россельхозбанке до 6,4% годовых. у Альфа-банка максимальная доходность по депозитам составляет 5,1%. ВТБ опустил доходность розничных вкладов до 4,75%.
внешняя ссылка
Размещать деньги в банках становится неинтересно.

11.01.20, 19:50
Vadimir писал(а):
Крупнейшие российские банки снизили проценты по вкладам Доходность уменьшили на 0,05-0,25 процентных пункта. В Сбербанке ставки опустились до 2,7-4,5%. в Россельхозбанке до 6,4% годовых. у Альфа-банка максимальная доходность по депозитам составляет 5,1%. ВТБ опустил доходность розничных вкладов до 4,75%.
внешняя ссылка
Размещать деньги в банках становится неинтересно.

А цель у банкиров сейчас - загнать народ в «структурные» продукты и наполнять ИИС на ОФЗ, что собственно и происходит

11.01.20, 19:50
Vadimir писал(а):
Крупнейшие российские банки снизили проценты по вкладам Доходность уменьшили на 0,05-0,25 процентных пункта. В Сбербанке ставки опустились до 2,7-4,5%. в Россельхозбанке до 6,4% годовых. у Альфа-банка максимальная доходность по депозитам составляет 5,1%. ВТБ опустил доходность розничных вкладов до 4,75%.
внешняя ссылка
Размещать деньги в банках становится неинтересно.

Да, прошли золотые времена: и проценты мелкие, и недвижимость менее привлекательна, скоро все будет как на диком Западе.